Quelques mois avant la rétrocession de Hong-Kong à la Chine, la ville est à la merci de gangs criminels qui font régner leur propre loi face à des policiers démotivés. Tequila, un inspecteur expéditif, déclare alors la guerre aux gangs.

Au début du 20ème siècle, la mer de Chine est sous l'emprise des pirates. La police locale est impuissante. Le sergent Dragon, aidé par un intrépide voleur, met au point une stratégie pour défaire Lo, le chef des pirates.